القيمة السوقية للأصول إنفستوبيديا فوريكس

القيمة السوقية القيمة الهابطة القيمة السوقية للشركة هي مؤشر جيد على تصورات المستثمرين عن آفاق أعمالها. مجموعة القيم السوقية في السوق هائلة، تتراوح بين أقل من 1 مليون لأصغر الشركات إلى مئات المليارات للشركات الأكبر والأكثر نجاحا في العالم. يتم تحديد القيمة السوقية من خلال التقييمات أو المضاعفات التي يمنحها المستثمرون للشركات مثل السعر إلى البيع، السعر إلى الأرباح، قيمة المؤسسة إلى الأرباح قبل الفوائد والضريبة والاستهلاك والإطفاء، وما إلى ذلك. وكلما ارتفعت التقييمات، زادت القيمة السوقية. ويمكن أن تتذبذب القيمة السوقية كثيرا على مدى فترات زمنية، وتتأثر بشكل كبير بدورة الأعمال. وتندرج القيم السوقية في الأسواق الدببة التي ترافق فترات الركود. والارتفاع خلال أسواق الثور التي هي سمة من سمات التوسع الاقتصادي. وتعتمد القيمة السوقية أيضا على عوامل أخرى عديدة، مثل القطاع الذي تعمل فيه الشركة، وربحيتها، وحمل الديون، وبيئة السوق الواسعة. على سبيل المثال، قد يكون لكل من الشركة X والشركة B 100 مليون مبيعات سنوية، ولكن إذا كانت X شركة تكنولوجيا سريعة النمو في حين أن B هي شركة بيع بالتجزئة ستودي، فإن القيمة السوقية شس ستكون بشكل عام أعلى بكثير من قيمة الشركة B. في على سبيل المثال، يمكن تداول الشركة X بمبيعات متعددة من 5، والتي من شأنها أن تعطيها قيمة سوقية قدرها 500 مليون، في حين أن الشركة ب يمكن أن تتداول بمبيعات متعددة من 2، والتي من شأنها أن تعطيه قيمة سوقية 200 مليون. قد تختلف القيمة السوقية للشركة بشكل ملحوظ عن القيمة الدفترية أو حقوق المساهمين. يعتبر السهم عموما أقل من قيمتها إذا كانت قيمته السوقية أقل بكثير من القيمة الدفترية، مما يعني أن السهم يتداول بسعر مخفض إلى القيمة الدفترية للسهم الواحد. هذا لا يعني أن قيمة السهم مبالغ فيها إذا كان يتم تداوله على أساس قسط إلى القيمة الدفترية، حيث أن هذا يعتمد مرة أخرى على القطاع ومدى العلاوة فيما يتعلق الأسهم peers. wiki كيفية حساب صافي قيمة الأصول صافي قيمة الأصول هي القيمة التي تحدد قيمة السهم في صندوق الأوراق المالية المتعددة، مثل صندوق الاستثمار المشترك أو صندوق التحوط أو صندوق المتاجرة. وفي حين تتغير أسعار األسهم باستمرار عندما تكون األسواق مفتوحة، يتم احتساب صافي قيمة األصول في نهاية كل يوم، ليعكس تغيرات األسعار في االستثمارات المملوكة للصندوق. إن حساب صافي قيمة الأصول هذا يجعل من السهل على المستثمرين تعقب قيمة أسهمهم في الصندوق، كما أن صافي قيمة الأصول في أحد الأسهم يحدد سعر البيع بشكل عام. الخطوات تحرير الجزء الأول من ثلاثة: حساب ناف تحرير اختر تاريخ التقييم. وتغير صافي قيمة الأصول لصندوق الاستثمار المشترك أو صندوق التحوط أو صندوق الاستثمار المتداول كل يوم يفتح فيه سوق الأسهم، حيث تتقلب قيمة استثمارات الصناديق. لكي يكون حساب قيمة الأصول الصافية قيما، يجب عليك استخدام بيانات الصندوق للحساب في تاريخ مناسب لاحتياجاتك. اختر تاريخا محددا وتأآد من أن جميع القيم التي تستخدمها لحساب صافي قيمة أصول الصندوق تأتي من هذا التاريخ. حساب القيمة الإجمالية للأموال المالية في نهاية تاريخ التقييم. الأوراق المالية هي ملكية الأسهم والسندات والأوراق المالية الأخرى. كما يتم نشر هذه القيم الأوراق المالية يوميا، يمكنك معرفة قيمة الأموال الخاصة بك الاستثمار في كل نوع من الأمن في نهاية تاريخ التقييم. 1 ينبغي أن يشمل هذا المجموع قيمة أي نقد في الصندوق في تاريخ التقييم، وكذلك أي أصول قصيرة الأجل أو طويلة الأجل يحتفظ بها الصندوق. طرح خصوم الصندوق القائمة. وبالإضافة إلى الاستثمارات، فإن الصندوق على الأرجح لديه عدة التزامات غير مسددة. وهذه المبالغ هي التي اقترضها الصندوق للقيام باستثمارات إضافية، على أمل أن يتمكن الصندوق من كسب الفائدة على استثماراته بمعدل أعلى مما يدفعه على قروضه القائمة. طرح مبلغ هذه الديون من القيمة الإجمالية للأوراق المالية التي تحسب. ستدرج نشرة اإلصدار كل من موجوداتها ومطلوباتها. تحميل النشرة على الانترنت أو الاتصال به عن طريق الهاتف. معظم الصحف لديها قوائم الأسهم اليومية التي تبين سعر إغلاق أي الأسهم المتداولة بشكل عام. تقسيم حسب عدد الأسهم القائمة في الصندوق. ونتیجة لھذا الحساب ھي صافي قیمة الأصول أو قیمة جزء واحد من الأسھم المملوکة من قبل الصندوق. 2 إذا كنت تملك أسهم متعددة في الصندوق، يمكنك ضرب صافي قيمة الأصول من قبل عدد من الأسهم التي تملكها لمعرفة القيمة السوقية للاستثمار الخاص. وتحدد صافي قيمة الأصول بشكل عام سعر شراء أو بيع حصة صندوق الاستثمار المشترك، لذلك يجب أن تتوقع أن تكون قادرا على بيع أسهمك مرة أخرى على مقربة نسبيا من صافي قيمة الأصول. بالنسبة لصناديق الاستثمار المشترك، يتم احتساب صافي قيمة الأصول لكل سهم. وهو يقوم على أسعار إغلاق الأوراق المالية في الصندوق. 3 تتم معالجة طلبات شراء وبيع الصناديق االستثمارية على أساس صافي قيمة األصول حتى تاريخه. وبما أن صافي قيمة الأصول يحسب عند انتهاء العمل، يجب على المستثمرين الانتظار حتى يوم العمل التالي لجعل التجارة بهذا السعر. 4 الجزء الثاني من ثلاثة: تقييم أداء الصندوق على المدى الطويل مع صافي قيمة الأصول وإجمالي العائد تحرير حساب أموالك مجموع العائد. إن إجمالي العائد على الصندوق هو مجموع قيمة أي توزيعات نقدية يدفعها الصندوق، وقيمة أي مكاسب رأسمالية يدفعها الصندوق، وأي زيادة في صافي قيمة الأصول على مدى فترة حيازة المشترين، مقسومة على سعر الشراء الصندوق. ويعبر عن مجموع العائد كنسبة مئوية، لتوضيح النسبة المئوية لحملة أسعار الشراء التي تلقتها في عمليات توزيع الأموال النقدية وزيادة قيمة الصندوق خلال فترة حياة الصندوق. ويطلب القانون من صناديق الاستثمار توزيع أرباح رأس المال (التدفقات النقدية الإيجابية من شراء وبيع الأسهم مع صناديق الاستثمار) لتمويل المساهمين. وهذا يختلف عن حصة الأسهم، حيث يتلقى صاحب السهم مكاسب رأسمالية كزيادة في سعر السهم، وليس دفع مباشر. ولهذا السبب، فإن صافي قيمة أصول الصندوق لا يكفي وحده لتقييم أداء الصندوق على المدى الطويل. تقييم معدل العائد الإجمالي للأموال الخاصة بك. يجب عليك تحليل معدل العائد الإجمالي لتحديد ما إذا كنت تحصل على دخل كاف من استثمار صندوقك أم لا. ومعظم الأموال متنوعة إلى حد ما، وينبغي للصناديق المشتركة أن تؤدي بشكل مفرط إلى أداء سوق الأسهم. 5 في حين أن سوق الأسهم لا تتقلب باستمرار، يجب تقييم أداء الأموال الخاصة بك ضد الأسواق لضمان الحصول على عائد معقول. من عام 1926 إلى الوقت الحاضر، كان العائد السنوي ل سامب 500 حوالي 10 في المئة. وكان العائد السنوي من سبتمبر 2005 إلى سبتمبر 2015 ل سامب 500 حوالي 7. 6 لاحظ أن العائدات يمكن أن تختلف اعتمادا على فترة عقد، وأن عائدات الأسهم الفردية يمكن أن تختلف اختلافا كبيرا. يجب عليك مقارنة معدل العائد الإجمالي الخاص بك إلى معدل العائد في سوق الأوراق المالية للفترة التي تقوم بتقييم، مع الأخذ في الاعتبار معدل العائد المقبول عموما. تقييم أموالك صافي قيمة الأصول. وصافي قيمة الأصول مؤشر جيد على ما إذا كان استثمارك في الصندوق يحتفظ بقيمته أم لا. إذا قمت بشراء حصة من صندوق الاستثمار المشترك ل 50، تتلقى دخل الاستثمار على صندوق من 5 كل عام، والحفاظ على صافي قيمة الأصول من 50 كل عام، وسوف يكون أساسا كسب 10 الفائدة على الاستثمار الخاص، وهو أعلى من ذلك بكثير من حساب التوفير. من خلال اتباع صافي قيمة أصول الصندوق الخاص بك، يمكنك مراقبة ما إذا كان الاستثمار الأساسي الخاص بك هو الحفاظ على قيمته، بالإضافة إلى جلب الدخل. يحذر معظم خبراء الاستثمار الاستثماريين من استخدام صافي قيمة الأصول في تقييم استثماراتك بنفس الطريقة التي قد تقدر بها استثمارا في الأسهم باستخدام سعر السهم اليومي. ونظرا لأن الصناديق الاستثمارية المتبادلة تدفع جميع أرباحها ورؤوس أموالها إلى المساهمين، (بالإضافة إلى رسوم الإدارة المحملة على تشغيل الصندوق)، فإن صناديق الاستثمار المشتركة لن تضطر إلى زيادة صافي قيمة أصولها مع مرور الوقت. وبدلا من ذلك، فإنها تحتاج إلى الحفاظ على صافي قيمة الأصول مع تقديم مدفوعات فوائد للمساهمين. ضبط استثمارات الصندوق الخاص بك. بعد تقييم صافي قيمة الأصول وأداء العائد الكلي لاستثمار الصندوق الخاص بك، قد تفكر في ما إذا كان سيتم تعديل استثماراتك أم لا. وفي حين تعتبر الصناديق المشتركة بعض الاستثمارات الأكثر أمنا وتنوعا في الأسهم، تركز بعض الصناديق على مجالات محددة في السوق، مثل التكنولوجيا أو الرعاية الصحية. إذا كنت تشعر بأن صندوقك الخاص لا يقدم العوائد التي تبحث عنها، وكنت تعتقد أنك تستطيع الحصول على تلك العائدات في مكان آخر، فعدل استثماراتك وفقا لذلك. الجزء الثالث من ثلاثة: فهم تطبيقات أخرى من صافي قيمة الأصول تحرير تحديد القيمة الاقتصادية للشركة. ويعرف ذلك بالنهج القائم على الأصول لتقييم الشركة. هذا الحساب ينظر إلى إجمالي أصول الشركة ناقص التزاماتها. وكثيرا ما يستخدم هذا النهج عندما لا تعود الأعمال التجارية تعمل وتستعد للتصفية. 7 8 اختر تاريخ التقييم الخاص بك واستخدم الميزانية العمومية في ذلك التاريخ. إذا لزم األمر، أعد بيان الموجودات والمطلوبات بالقيمة السوقية العادلة. وهذا يعني إعادة تحديد قيمة أصول الشركة ومطلوباتها لما يمكن شراؤها أو بيعها في السوق الحالية. وقد ينطبق ذلك على الأصول مثل المخزون والمعدات الرأسمالية والممتلكات والخصوم مثل التقاضي أو مستحقات الضمان. إدراج أي موجودات أو مطلوبات غير مسجلة لا تظهر في الميزانية العمومية ولكن قد لا تزال تؤثر على قيمة الشركة. على سبيل المثال، أي دعوى معلقة قد تؤدي إلى الشركة التي تحتاج إلى إجراء دفعة خلال دورة التشغيل التالية. 9 قم بتضمين المبلغ المقدر الذي قد تخسره الشركة. طرح الأصول من الخصوم، وقسمة على إجمالي عدد الأسهم المشتركة للحصول على صافي قيمة الأصول للسهم الواحد أو الشركة. على سبيل المثال، لنفترض أن الشركة لديها 120 مليون في الأصول و 100 مليون في الخصوم و 10 مليون سهم عادي. الأصول ناقص الخصوم تساوي 20 مليون. ويبلغ صافي قيمة األصول للسهم 20 مليون 10 مليون سهم للسهم الواحد. تقييم أداء صناديق الاستثمار العقاري (ريتس). إن صناديق الاستثمار العقاري هي شركات تملك عقارات عقارية مدرة للدخل أو رهون وتسمح للمستثمرين بشراء أسهم الأسهم. لجميع الخصائص في الثقة، يمكنك حساب القيمة الدفترية، أو قيمة الممتلكات أقل الاستهلاك المتراكم. ومع ذلك، فإن احتساب صافي قيمة األصول يعكس بشكل أفضل القيمة السوقية لألسهم في ريت. 10 11 12 ابدأ بتقييم عقارات الاستثمار العقاري. طريقة واحدة هي تقسيم الدخل التشغيلي للعقارات) اإليرادات ناقصا مصاريف التشغيل (بمعدل الرسملة) وهو معدل العائد المتوقع على العقار بناء على دخله (. 13 على سبيل المثال، إذا كان إجمالي الدخل التشغيلي ل ريت 200 مليون ومتوسط ​​رسملة 7٪، فإن قيمة العقارات ستكون 286 مليون (200 مليون 7 في المئة 286 مليون). وبمجرد الانتهاء من قيمة الممتلكات، خصم الخصوم، مثل دين الرهن العقاري الذي لا يزال مستحقا للحصول على صافي قيمة الأصول. على سبيل المثال، لنفترض أن إجمالي ديون الرهن العقاري والمطلوبات الأخرى في المثال أعلاه يساوي 187 مليون. وتصل قيمة صافي قيمة الأصول إلى 286 مليون - 187 مليون 99 مليون. تقسيم صافي قيمة الأصول من خلال عدد من الأسهم المشتركة. لنفترض أن هناك 30 مليون سهم. وستبلغ صافي قيمة الأصول للسهم الواحد 99 مليون 30 مليون 3.30 للسهم الواحد. يجب أن تكون األسعار المعلنة للسهم الواحد على األقل قريبة من صافي قيمة األصول للسهم الواحد. تقييم أداء سياسات التأمين على الحياة العالمية المتغيرة. إن سياسات التأمين على الحياة الشاملة المتغيرة مماثلة لصناديق الاستثمار المشترك. وهي عبارة عن وثائق للتأمين على الحياة تكتسب قيمة نقدية من خلال الاستثمارات في عدة حسابات منفصلة. يمكن للأوراق المالية تغيير القيمة مع التقلبات في السوق. وبما أنھا تباع کوحدات ملكیة لحاملي الوثائق، یمکنك تقییم قیمة السیاسة عن طریق حساب صافي قیمة الأصول للوحدة. 14 15 عملية حساب قيمة الاستثمار في وثيقة تأمين متغيرة تشبه العملية المستخدمة لصناديق الاستثمار المشترك.